В ходе последней онлайн-встречи с командой IDS, эксперт в области привлечения финансирования для проектов по переработке молока Ирина Иванова рассказала о том, как использовать информацию из Cash-Flow для привлечения финансирования.
Понимание денежного потока дает возможность грамотно структурировать кредитную сделку и получить лучшие условия по ней. Например, отсрочку платежа по основному долгу до 24 месяцев.
«Изначально важно понимать каждую статью в структуре Сash-flow. Есть статьи, которые не могут быть профинансированы. К примеру, если стоимость монтажных работ более 5% от общей стоимости проекта, то вам могут отказать в финансировании таких расходов» - комментирует Ирина Иванова.
Обсуждая кредитные параметры с Банком следует опираться на данные финансовой модели
Например:
Вид кредита - кредитная линия с лимитом выдачи с периодом выборки 24 месяца. Инвестиционная фаза длиться в среднем 2 года, поэтому кредитные средства необходимо выбирать по мере потребности, чтобы сэкономить на процентах.
Срок кредитования - 48 месяцев. Срок кредитования как правило равен сроку окупаемости в финмодели плюс один год.
Отсрочка платежа основного долга - 15 месяцев. Также зависит от срока инвестиционной фазы и источника погашения кредита.
Процентная ставка -10%. Ставку в финансовой модели необходимо рассчитывать коммерческую. Но в переговорах с банками запрашивать субсидируемую.
Собственные средства - 20-30%. Доля собственных средств зависит от формы кредита, структуры расходов, ну и от ваших умений вести переговоры.
«Необходимо четко понимать, что банк предоставляет кредитные средства на развитие бизнеса и в первую очередь ориентируется на информацию, содержащуюся в финмодели, а не на красивые слова и обещание честно вернуть» - отмечает Ирина Иванова.
В строительстве завода с нуля - когда реализуется так называемый проект greenfield, целесообразно применять две формы кредитования.
Первая - проектное финансирование.
Проектное финансирование, презентация IDS
В случае проектного финансирования источником погашения кредита являются денежные потоки проекта. Кроме того, в большинстве случаев кредитор участвует в уставном капитале проекта. И это нормальная деловая практика.
Проектное финансирование дает больше возможностей для согласования индивидуальных кредитных условий проекта, однако требует серьезную проработку финансовой модели и инвестиционного проекта в целом.
Вторая форма кредитования - инвестиционный кредит.
Инвестиционный кредит, презентация IDS
В случае инвесткредитов финансирование идет только на Сapex - капитальные затраты. Для финасирования оборотных средств придется привлекать другие формы кредитования, либо использовать собственные средства.
«При получении инвестиционного кредита вам понадобятся поручительство третьих лиц и залог. Это очень непростой момент: если раньше можно было оценить здание и получить под него кредит, то сейчас банки рассматривают залог недвижимости с действующим бизнесом и находящимся в нем оборудованием. Никому не интересно просто здание – важен бизнес, который осуществляется в этом здании», - отметила Ирина Иванова.
Еще один формат финансирования проекта - Лизинг. Самый удобный и простой для финансирования небольших инвестиционных проектов.
Лизинг, презентация компании IDS
“Как правило поставщики оборудования хотят аванс в 30%. Лизинговые компании также выбирают этот показатель. Но когда я договаривалась с поставщиками на аванс в 10%, то и лизинговые компании шли на уступки и согласовывали такой же процент аванс”, - привела пример из личного опыта переговоров Ирина Иванова.
В настоящее время господдержки в переработке молока в виде прямых субсидий предприятиям как таковых нет. Осуществляется субсидирование % ставки по инвестиционным кредитам и субсидия перечисляется Банкам, а не предприятиям.
И если предприятие попадает под программу МСХ - может получить льготный инвесткредит по низкой ставке - от 1% до 5% годовых.
Господдержка, презентация компании IDS
«Очень интересной формой поддержки является Программа поддержки моногородов. В перечень моногородов входит более 330 населенных пунктов. По ней предоставляются займы на развитие бизнеса до 1 млрд. рублей от 0% до 5% годовых сроком до 15 лет и предоставляются субсидии администрация моногородов для создания инфраструктуры под ваш проект», - отметила Ирина Иванова.